有下列情事之一者，處三年以上十年以下有期徒刑，得併科新臺幣一千萬
元以上二億元以下罰金：
一、違反第二十條第一項、第二項、第一百五十五條第一項、第二項、第
    一百五十七條之一第一項或第二項規定。
二、已依本法發行有價證券公司之董事、監察人、經理人或受僱人，以直
    接或間接方式，使公司為不利益之交易，且不合營業常規，致公司遭
    受重大損害。
三、已依本法發行有價證券公司之董事、監察人或經理人，意圖為自己或
    第三人之利益，而為違背其職務之行為或侵占公司資產，致公司遭受
    損害達新臺幣五百萬元。
犯前項之罪，其因犯罪獲取之財物或財產上利益金額達新臺幣一億元以上
者，處七年以上有期徒刑，得併科新臺幣二千五百萬元以上五億元以下罰
金。
有第一項第三款之行為，致公司遭受損害未達新臺幣五百萬元者，依刑法
第三百三十六條及第三百四十二條規定處罰。
犯前三項之罪，於犯罪後自首，如自動繳交全部犯罪所得者，減輕或免除
其刑；並因而查獲其他正犯或共犯者，免除其刑。
犯第一項至第三項之罪，在偵查中自白，如自動繳交全部犯罪所得者，減
輕其刑；並因而查獲其他正犯或共犯者，減輕其刑至二分之一。
犯第一項或第二項之罪，其因犯罪獲取之財物或財產上利益超過罰金最高
額時，得於犯罪獲取之財物或財產上利益之範圍內加重罰金；如損及證券
市場穩定者，加重其刑至二分之一。
犯第一項至第三項之罪，犯罪所得屬犯罪行為人或其以外之自然人、法人
或非法人團體因刑法第三十八條之一第二項所列情形取得者，除應發還被
害人、第三人或得請求損害賠償之人外，沒收之。
違反第一百六十五條之一或第一百六十五條之二準用第二十條第一項、第
二項、第一百五十五條第一項、第二項、第一百五十七條之一第一項或第
二項規定者，依第一項第一款及第二項至前項規定處罰。
第一項第二款、第三款及第二項至第七項規定，於外國公司之董事、監察
人、經理人或受僱人適用之。

有下列情事之一者，處一年以上七年以下有期徒刑，得併科新臺幣二千萬
元以下罰金：
一、於依第三十條、第四十四條第一項至第三項、第九十三條、第一百六
    十五條之一或第一百六十五條之二準用第三十條規定之申請事項為虛
    偽之記載。
二、對有價證券之行情或認募核准之重要事項為虛偽之記載而散布於眾。
三、發行人或其負責人、職員有第三十二條第一項之情事，而無同條第二
    項免責事由。
四、發行人、公開收購人或其關係人、證券商或其委託人、證券商同業公
    會、證券交易所或第十八條所定之事業，對於主管機關命令提出之帳
    簿、表冊、文件或其他參考或報告資料之內容有虛偽之記載。
五、發行人、公開收購人、證券商、證券商同業公會、證券交易所或第十
    八條所定之事業，於依法或主管機關基於法律所發布之命令規定之帳
    簿、表冊、傳票、財務報告或其他有關業務文件之內容有虛偽之記載
    。
六、於前款之財務報告上簽章之經理人或會計主管，為財務報告內容虛偽
    之記載。但經他人檢舉、主管機關或司法機關進行調查前，已提出更
    正意見並提供證據向主管機關報告者，減輕或免除其刑。
七、就發行人或特定有價證券之交易，依據不實之資料，作投資上之判斷
    ，而以報刊、文書、廣播、電影或其他方法表示之。
八、發行人之董事、經理人或受僱人違反法令、章程或逾越董事會授權之
    範圍，將公司資金貸與他人、或為他人以公司資產提供擔保、保證或
    為票據之背書，致公司遭受重大損害。
九、意圖妨礙主管機關檢查或司法機關調查，偽造、變造、湮滅、隱匿、
    掩飾工作底稿或有關紀錄、文件。
有下列情事之一者，處五年以下有期徒刑，得科或併科新臺幣一千五百萬
元以下罰金：
一、律師對公司、外國公司有關證券募集、發行或買賣之契約、報告書或
    文件，出具虛偽或不實意見書。
二、會計師對公司、外國公司申報或公告之財務報告、文件或資料有重大
    虛偽不實或錯誤情事，未善盡查核責任而出具虛偽不實報告或意見；
    或會計師對於內容存有重大虛偽不實或錯誤情事之公司、外國公司之
    財務報告，未依有關法規規定、一般公認審計準則查核，致未予敘明
    。
三、違反第二十二條第一項至第三項規定。
犯前項之罪，如有嚴重影響股東權益或損及證券交易市場穩定者，得加重
其刑至二分之一。
發行人之職員、受僱人犯第一項第六款之罪，其犯罪情節輕微者，得減輕
其刑。
主管機關對於有第二項第二款情事之會計師，應予以停止執行簽證工作之
處分。
外國公司為發行人者，該外國公司或外國公司之董事、經理人、受僱人、
會計主管違反第一項第二款至第九款規定，依第一項及第四項規定處罰。
違反第一百六十五條之一或第一百六十五條之二準用第二十二條規定，依
第二項及第三項規定處罰。

違反第十八條第一項、第二十八條之二第一項、第四十三條第一項、第四
十三條之一第三項、第四十三條之五第二項、第三項、第四十三條之六第
一項、第四十四條第一項至第三項、第六十條第一項、第六十二條第一項
、第九十三條、第九十六條至第九十八條、第一百十六條、第一百二十條
或第一百六十條之規定者，處二年以下有期徒刑、拘役或科或併科新臺幣
一百八十萬元以下罰金。
違反第一百六十五條之一或第一百六十五條之二準用第四十三條第一項、
第四十三條之一第三項、第四十三條之五第二項、第三項規定，或違反第
一百六十五條之一準用第二十八條之二第一項、第四十三條之六第一項規
定者，依前項規定處罰。
違反第四十三條之一第二項未經公告而為公開收購、第一百六十五條之一
或第一百六十五條之二準用第四十三條之一第二項未經公告而為公開收購
者，依第一項規定處罰。

違反第三十四條、第四十條、第四十三條之八第一項、第四十五條、第四
十六條、第五十條第二項、第一百十九條、第一百五十條或第一百六十五
條規定者，處一年以下有期徒刑、拘役或科或併科新臺幣一百二十萬元以
下罰金。
違反第一百六十五條之一或第一百六十五條之二準用第四十條、第一百五
十條規定，或違反第一百六十五條之一準用第四十三條之八第一項規定者
，依前項規定處罰。

證券商、第十八條第一項所定之事業、證券商同業公會、證券交易所或證
券櫃檯買賣中心有下列情事之一者，處各該事業或公會新臺幣三十萬元以
上六百萬元以下罰鍰，並得命其限期改善；屆期未改善者，得按次處罰：
一、違反第十四條第三項、第十四條之一第一項、第三項、第二十一條之
    一第五項、第五十八條、第六十一條、第六十九條第一項、第七十九
    條、第一百四十一條、第一百四十四條、第一百四十五條第二項、第
    一百四十七條、第一百五十二條、第一百五十九條、第一百六十五條
    之一或第一百六十五條之二準用第六十一條、第一百四十一條、第一
    百四十四條、第一百四十五條第二項、第一百四十七條規定。
二、對於主管機關命令提出之帳簿、表冊、文件或其他參考或報告資料，
    屆期不提出，或對於主管機關依法所為之檢查予以規避、妨礙或拒絕
    。
三、於依本法或主管機關基於本法所發布之命令規定之帳簿、表冊、傳票
    、財務報告或其他有關業務之文件，不依規定製作、申報、公告、備
    置或保存。
四、證券商或第十八條第一項所定之事業未確實執行內部控制制度。
五、第十八條第一項所定之事業違反同條第二項所定規則有關財務、業務
    或管理之規定。
六、證券商違反第二十二條第四項所定有關發行經主管機關核定之其他有
    價證券之準則、第四十四條第四項所定標準、規則、第六十條第二項
    所定辦法、第六十二條第二項所定辦法、規則或第七十條所定規則有
    關財務、業務或管理之規定。
七、證券櫃檯買賣中心違反第六十二條第二項所定辦法、證券商同業公會
    違反第九十條所定規則或證券交易所違反第九十三條、第九十五條、
    第一百零二條所定規則有關財務、業務或管理之規定。
依前項規定應處罰鍰之行為，其情節輕微者，得免予處罰，或先命其限期
改善，已改善完成者，免予處罰。