主 旨：有關 貴公司為配合證券交易法第 60 條第 1 項第 3 款，開放證券商
申請辦理有價證券借貸業務所涉及之相關課疑義乙案，復請 查照。
說 明：一、復 貴公司 96 年 1 月 19 日台證交字第 0960200339 號函。
二、證券商依據行政院金融監督管理委員會頒訂之「證券商辦理有價證券
借貸管理辦法」及 貴公司訂定之「證券商辦理有價證券借貸操作辦
法」，與自然人或法人從事有價證券借貸業務，其出借人、借券人及
代理機構所涉及之證券交易稅、加值型及非加值型營業稅、所得稅及
印花稅等課稅事宜，可比照本部 92 年 9 月 16 日台財稅字第 092
0454057 號及 93 年 11 月 9 日台財稅字第 09304547090 號函規
定辦理。
三、另有關標的證券除權除息時，借券人依約定需返還權益予證券商，而
證券商亦需返還權益予原出借人，證券商實質並無所得，是否得免予
課徵所得稅問題，依本部前揭函釋規定，上開除權息補償款，無論係
以現金或股票給付，均屬出借人之其他所得，故證券商取得之權益補
償款項應依規定計入取得年度課徵所得稅。惟若該出借之有價證券係
透過 貴公司借券系統借入，則證券商依規定反還出借人之權益補償
款，係屬證券商應返還年度之費用。故證券商僅就其取得借券人之權
益補償與返還出借人之權益補償差額課徵所得稅，若取得與返還金額
相同，則實質上並無所得稅負擔問題，應無重複課稅之疑義。
四、至於證券商以外之借券人給付出借人之權益補償有無重複課稅疑義，
本部刻正研議中。
|