發行人申報募集與發行有價證券，應檢具公開說明書。
發行人申報募集與發行有價證券，有下列情形之一，應分別委請主辦證券
承銷商評估、律師審核相關法律事項，並依規定分別提出評估報告及法律
意見書：
一、上市或上櫃公司辦理現金發行新股、合併發行新股、受讓他公司股份
    發行新股、依法律規定進行收購或分割發行新股者。
二、興櫃股票公司辦理現金增資並提撥發行新股總額之一定比率公開銷售
    者。
三、發行人經證券交易所向本會申報其股票創新板上市契約後，辦理現金
    增資發行新股為初次上市公開銷售者。
四、股票未在證券交易所上市（以下簡稱未上市）或未在證券商營業處所
    買賣之公司辦理現金發行新股，依第十八條規定提撥發行新股總額之
    一定比率對外公開發行者。
五、募集設立者。
六、發行具股權性質之公司債有委託證券承銷商對外公開承銷者。
證券商符合本會所定財務業務條件者，得免委請主辦證券承銷商評估。
第二項規定之法律意見書及評估報告總結意見，應刊載於公開說明書中。

發行人依本法第四十二條第一項及公司法第一百五十六條之二規定首次辦
理股票公開發行者，須檢具申報書（附表二十四），載明應記載事項，連
同股票公開發行說明書等應檢附書件，向本會提出申報，於本會及本會指
定之機構收到申報書即日起屆滿十二個營業日生效。
前項股票公開發行說明書應載明事項，準用公司募集發行有價證券公開說
明書應行記載事項準則或金融業募集發行有價證券公開說明書應行記載事
項準則規定。
依第一項規定提出申報，準用第五條、第十二條第二項、第十五條及第十
六條規定。
依第一項規定首次辦理股票公開發行者，經申報生效後，經發現有第十一
條第一項第四款、第五款及第七款所列情形之一，本會得撤銷或廢止其申
報生效。
依第一項規定首次辦理股票公開發行之公司，曾依公司法第一百六十七條
之二規定發給之員工認股權憑證，應併同股票辦理首次公開發行。
依第一項規定首次辦理股票公開發行之公司，曾依公司法第二百四十八條
規定私募普通公司債，自該私募普通公司債交付日起滿三年後，得併同股
票辦理首次公開發行。
曾依本法公開發行股票之公司嗣後股票不繼續公開發行者，其依本法第四
十三條之六規定私募之有價證券，應自該私募有價證券交付日起滿三年後
，始得併同股票再向本會辦理首次公開發行。